indicatori financiari o Indicii financiari sunt relațiile dintre statisticile economice și financiare, cum ar fi datoria, activele, pasivele, capitalurile proprii, veniturile și producția. Utilitatea sa constă în capacitatea sa de a oferi o idee despre puterea, stabilitatea și performanța diferitelor sectoare ale unei organizații.
De exemplu, o analiză a datoriilor unei companii singure nu oferă atât de multe informații precum analiza costului datoriilor în raport cu venitul sau nivelul datoriilor în raport cu valoarea netă..
Utilizarea indicatorilor financiari pentru a măsura performanța unei companii face posibilă compararea diferitelor tipuri de companii. Dacă doriți să comparați performanța companiei cu o mare varietate de alte companii, indicatorii financiari sunt un instrument neutru pentru evaluarea performanței..
Nu există nici un substitut pentru indicatorii financiari atunci când vine vorba de măsurarea sănătății financiare a unei afaceri. Monitorizarea îndeaproape a performanței financiare a unei companii este esențială pentru succesul pe termen lung.
Evaluarea stării de sănătate a unei companii în care doriți să investiți implică înțelegerea lichidității acesteia. Înțelegeți cât de ușor această companie poate converti activele în numerar pentru a-și achita obligațiile pe termen scurt.
Indicatorul fondului de rulment este calculat prin împărțirea activelor circulante la pasivele curente.
De exemplu, dacă compania XYZ are active curente de 8 milioane de dolari și pasive curente de 4 milioane de dolari, are un raport 2 la 1, ceea ce sună excelent..
În plus, dacă două companii similare au un raport 2-la-1, dar una are mai mulți bani din activele sale curente, acea companie ar putea plăti datoriile mai repede decât cealaltă..
Denumit și testul acidului, acest indicator scade stocurile din activele circulante, înainte de a împărți acea cifră la pasivele curente..
Ideea este de a arăta cât de bine sunt acoperite datoriile curente de numerar și elemente cu o valoare de numerar apropiată. Inventarul, pe de altă parte, necesită timp pentru a vinde și a deveni un activ lichid..
Dacă XYZ are active circulante de 8 milioane de dolari minus 2 milioane de dolari în inventar, peste 4 milioane de dolari în pasive curente, are un raport de 1,5 la 1. Companiilor le place să aibă cel puțin un raport de la 1 la 1..
Numărul rezultat ar trebui să fie în mod ideal între 1,5 și 3. Un raport mai mic de 1 înseamnă că nu aveți suficienți bani pentru a vă plăti facturile pe termen scurt..
Monitorizarea acestui indicator poate avertiza în avans problemele legate de fluxul de numerar, mai ales dacă raportul se încadrează în zona de pericol între 1,5 și 1.
Prin cumpărarea unei acțiuni, participați la profitul viitor (sau la riscul de pierdere) al companiei. Câștigurile pe acțiune măsoară venitul net obținut de fiecare acțiune, în cadrul acțiunilor comune ale unei companii.
Analiștii companiei își împart venitul net la numărul mediu ponderat de acțiuni ordinare aflate în circulație în cursul anului..
Denumit pe scurt P / G, acest indicator reflectă evaluarea investitorilor asupra câștigurilor viitoare. Prețul acțiunilor companiei este determinat și împărțit la câștigurile pe acțiune, pentru a obține raportul preț-câștig..
De exemplu, dacă o companie a închis cu 46,51 USD pe acțiune și câștigurile pe acțiune în ultimele douăsprezece luni s-au cifrat în medie la 4,90 USD, atunci raportul P / E ar fi de 9,49. Investitorii ar trebui să cheltuiască 9,49 USD pentru fiecare dolar generat în câștigurile anuale.
Totuși, investitorii au fost dispuși să plătească de peste 20 de ori câștigurile pe acțiune pentru anumite acțiuni. Acest lucru se întâmplă în cazul în care consideră că creșterea viitoare a veniturilor le oferă o rentabilitate adecvată a investiției lor..
Ce se întâmplă dacă o companie în care doriți să faceți o investiție potențială împrumută prea mult? Acest lucru poate reduce marjele de siguranță din spatele a ceea ce datorați, vă poate crește tarifele fixe, reduce veniturile disponibile pentru dividende și chiar provoca o criză financiară..
Raportul datoriei este calculat prin adăugarea datoriei restante pe termen scurt și pe termen lung și împărțirea acesteia la valoarea contabilă a capitalului propriu al acționarilor..
Să presupunem că XYZ are aproximativ 3,1 milioane de dolari în împrumuturi și capitaluri proprii de 13,3 milioane de dolari. Acest lucru creează un raport modest al datoriei de 0,23, ceea ce este destul de acceptabil în majoritatea circumstanțelor..
Cu toate acestea, la fel ca toți ceilalți indicatori, metrica ar trebui analizată în termeni de standarde industriale și cerințe specifice ale companiei..
Acționarii obișnuiți vor să știe cât de profitabil este capitalul lor în afacerile în care investesc.
Randamentul capitalurilor proprii este calculat prin luarea câștigurilor nete (după impozite) ale companiei, scăderea dividendelor și împărțirea rezultatului la valoarea acțiunilor ordinare ale companiei.
Să presupunem că câștigurile nete sunt de 1,3 milioane de dolari, iar dividendele sunt de 300.000 de dolari. Scădeți acest lucru și împărțiți la cele 8 milioane de dolari din stocul comun. Acest lucru oferă o rentabilitate a capitalului propriu de 12,5%.
Cu cât rentabilitatea capitalului propriu este mai mare, cu atât compania este mai bună în a genera profit..
Marja de profit brut indică dacă bunurile sau serviciile sunt evaluate la un preț adecvat. Iată ecuația pentru calcularea acestui indicator financiar:
Marja de profit brut = (venit - costul mărfurilor vândute) / venit.
Marja de profit brut trebuie să fie suficient de mare pentru a acoperi cheltuielile de funcționare fixe și pentru a lăsa la final o marjă de profit net.
Marja de profit net indică ce procent din venituri a fost un profit. Ecuația este simplă: Marja profitului net = Profitul net / Venitul total.
Profitul net este suma de bani rămasă după achitarea tuturor facturilor. Profitul net poate fi calculat folosind o scădere simplă:
Profit net = venit total - cheltuieli totale
De exemplu, dacă vânzările de anul trecut au totalizat 100.000 USD și cheltuielile de afaceri pentru chirie, inventar, salarii etc. a totalizat 80.000 de dolari, profitul net este de 20.000 de dolari.
Acest indicator ajută la proiectarea câștigurilor viitoare și la stabilirea de obiective și repere pentru rentabilitate..
Nimeni nu a comentat acest articol încă.